普惠金融從提出至今，在全球范圍了已有很大的發(fā)展。從聯(lián)合國最初的定義看，普惠金融是指能有效地、全方位地為社會所有階層和群體——尤其是貧困、低收入人口——提供服務(wù)的金融體系。此時的普惠金融，重點(diǎn)關(guān)注的是小額信貸及微型金融等產(chǎn)品和機(jī)構(gòu)層面的活動。但在我國的實踐中，在政策推動和新技術(shù)應(yīng)用加速的助力下，中國普惠金融的創(chuàng)新已遠(yuǎn)遠(yuǎn)超出了其最初的范疇，在很大程度上豐富和拓展了普惠金融的理論與實踐，呈現(xiàn)出許多新的特征。

一是產(chǎn)品和服務(wù)日益豐富。普惠金融的主體眾多，對金融服務(wù)的需求各不相同而且非常復(fù)雜。和普通客戶一樣，普惠金融用戶需要一些列的金融產(chǎn)品服務(wù)，以便有效管理風(fēng)險、存儲現(xiàn)金、進(jìn)行日常交易以及獲得貸款，等等。這意味著，普惠金融不僅包括信貸，還應(yīng)包括儲蓄、投資理財、保險、支付、匯兌、租賃、養(yǎng)老金等全功能、多層次的金融服務(wù)；從企業(yè)客戶角度，甚至還可能會增加管理咨詢、財務(wù)顧問、現(xiàn)金管理等其他的服務(wù)內(nèi)容。通過提升客戶的發(fā)展?jié)摿Γ瑏砀玫膶崿F(xiàn)普惠金融服務(wù)的目標(biāo)。

二是參與主體更加多元化。近年來，普惠金融的參與主體，從早期以小額信貸機(jī)構(gòu)為主，逐步發(fā)展成為囊括了商業(yè)銀行、政策性金融、非銀行金融以及金融科技企業(yè)等在內(nèi)的，多層次、多元化的普惠金融機(jī)構(gòu)體系。從世界范圍看，正規(guī)金融機(jī)構(gòu)，尤其是商業(yè)銀行，已經(jīng)成為普惠金融領(lǐng)域最大的資金提供者。在中國這一特征更為突出。在監(jiān)管政策引導(dǎo)下，五大國有商業(yè)銀行相繼成立了普惠金融事業(yè)部，部分股份制銀行和城商行也陸續(xù)跟進(jìn)，通過組織架構(gòu)的調(diào)整，全力推進(jìn)普惠金融業(yè)務(wù)的發(fā)展。

三是數(shù)字普惠金融發(fā)展迅速，并有可能成為未來發(fā)展的主流。數(shù)字普惠金融泛指一切可以通過金融科技手段來促進(jìn)普惠金融的行動，曾被排斥或服務(wù)不足的人口以數(shù)字方式獲得和使用各類金融產(chǎn)品和服務(wù)（如支付、轉(zhuǎn)賬、儲蓄、信貸、保險、證券、財務(wù)規(guī)劃和銀行對賬單服務(wù)等），通過數(shù)字化或電子化交易，如電子貨幣（通過線上或移動電話發(fā)起）、支付卡和常規(guī)銀行賬戶，其核心內(nèi)涵在于應(yīng)用數(shù)字技術(shù)提高普惠金融水平。利用金融科技手段，可以大幅度降低金融服務(wù)的門檻和成本，擴(kuò)大普惠金融的覆蓋范圍，提高服務(wù)效率，優(yōu)化服務(wù)體驗，并提升普惠金融的商業(yè)可持續(xù)性。

四是普惠金融商業(yè)模式不斷創(chuàng)新，可持續(xù)得到極大改善。商業(yè)可持續(xù)是傳統(tǒng)普惠金融面臨的最大困境。在數(shù)字技術(shù)基礎(chǔ)上，一些新的普惠金融模式開始形成，將不同類型機(jī)構(gòu)的專業(yè)化能力進(jìn)行整合，大大提高了普惠金融產(chǎn)品開發(fā)的靈活性，并降低相關(guān)成本。在很大程度上改變了傳統(tǒng)普惠金融“義”、“利”不能得兼的兩難。普惠金融開始成為許多機(jī)構(gòu)競相進(jìn)入的藍(lán)海。

總體上看，在過去幾年中，政策引導(dǎo)和技術(shù)發(fā)展，大大加快了我國普惠金融領(lǐng)域的創(chuàng)新，將我國的普惠金融發(fā)展推進(jìn)到了全新的階段。當(dāng)然，也必須承認(rèn)的是，普惠金融的迅速發(fā)展也帶來了一些新的問題。比如，如何更好地關(guān)注客戶視角的風(fēng)險，以更好地保護(hù)金融消費(fèi)者權(quán)益？如何規(guī)范金融機(jī)構(gòu)行為，讓普惠金融業(yè)務(wù)與審慎監(jiān)管要求相一致，更好地管理金融機(jī)構(gòu)的風(fēng)險？所有這些問題，都需要進(jìn)一步的創(chuàng)新來加以解決。